页岩气二轮招标启动在即 相关概念股或再迎爆发

　　第二轮页岩气探矿权招标具体方案日前已经国土部通过，9月将正式启动招标程序。近年页岩气在全球掀起一场发展热潮。作为储量最丰富的国家之一，中国去年开始对页岩气的开发也不断加速，9月份即将开始的页岩气二轮招标更是吸引央企、民资等多方资本拥入。

　　据上证报报道，湖南国土部门消息称，近日湖南召开了页岩气招投标协调会，全力投入参与页岩气第二轮招标。湖南省国土资源厅相关负责人在该会上透露，今年5月31日，湖南省页岩气勘查开发工作向国土资源部作了专题汇报，积极争取国土资源部支持，国土资源部已将湖南省5个区块列入了第二轮页岩气招标范围。

　　上述协调会吸引了包括中石油、华电集团、华能集团等在内的29家单位和企业代表参加。而他们在页岩气勘查开发方面的积极性也空前高涨。其中，华菱钢铁集团、湘煤集团、省发展投资集团、大唐电力、湘电集团、五凌电力、省地勘局、省煤田地质局、省有色地质局等均已分别邀请国内外页岩气方面的专家授课，并正积极准备5个区块的投标工作。

　　除了湖南，近日湖北能源也透出消息，拟涉足页岩气开发。当然，页岩气也成了资本市场的宠儿，相关概念股曾数次爆发。

　　华泰证券分析师冯伟发布研报称，页岩气第二轮招标渐行渐近，页岩气的开发可以划分为四个环节：探勘、钻井、采气、运输，后续的关键在于钻采技术的突破。后续建议密切关注有望在我国第二轮页岩气区块招标中胜出的上市公司，尤其是经营灵活的民营企业。例如：杰瑞股份(002353)、江钻股份(000852)、开山股份(300257)、天科股份 (600378)、神开股份(002278)、通源石油(300164)、潜能恒信(300191)、广汇能源(600256)等上市公司。

　　页岩气二轮招标望成气改试金石

　　与第一轮相比，第二轮意义重大，可能意味着我国油气资源领域探矿权管理体制的一次重大变革

　　据上证报报道，国土资源部权威人士消息称，页岩气第二轮公开招标准备工作已经就绪，预计9月初正式启动。另据国土资源部油气资源战略研究中心副主任张大伟透露，除原有油气公司外，各类资本均对此感兴趣，目前已经有30余家民企参与投标意向调查。据悉，意向报名企业更是已达70多家，其热情可见一斑。

　　事实上，自岩页气将进行二轮招标的消息传出后，市场热度一直未减，而有关其招标的具体时点，也受到市场密切关注。

　　“页岩气第二轮招标准备工作早已就绪，原本计划在8月初进行，但由于安排不开，所以推至9月初。”上述权威人士向记者透露。

　　页岩气探矿权首次公开招标是在2010年6月27日，当时邀请了中石油、中石化、中海油和延长油矿、中联煤、河南煤层气等6家国有企业，参与竞标四个区块的探矿权。最后，中国石化和河南省煤层气开发利用有限公司各竞得一区块，另两个区块流标。

　　国土资源部油气战略研究中心研究员潘继平认为，与第一轮页岩气探矿权招标相比，第二轮页岩气探矿权招标意义更重大，可能意味着我国油气资源领域探矿权管理体制的一次重大变革。一直以来，我国对油气资源勘探开采实施国有垄断经营体制。第一轮招标采取邀标制，受邀的是中石油、中石化、中海油和延长油矿这四家具有油气勘探开采资质的中央企业，以及中联煤层气、河南煤层气两家国有企业。第二轮页岩气招标对投标企业只要求注册资金3亿以上、具有气体勘查资质，而没有国有、民营的身份限定，这是油气资源领域矿业权管理体制改革的一次大胆尝试，也是引发民资对页岩气开发兴趣大为提升的重要原因。

　　据了解，70多家企业意向报名者中，有国企，也有民企，民企如广汇能源、宏华集团、浙江海越等。此外，名单中不乏非油气经营企业，如五大电力央企和神华中煤等煤炭央企。

　　据潘继平透露，页岩气有望成为我国天然气改革的一个试金石或者尝试。比如，国家页岩气“十二五”规划已经明确，开采的页岩气价格实行市场化定价。而目前传统天然气仍然以政府定价为主导(仅在广东广西两地试行最高限价试点)，这使中国天然气价格长期处在低位。页岩气作为天然气改革试金石地位可以窥见一斑。

　　另悉，一系列扶持中国页岩气产业发展的财税优惠和补贴政策正在研究制订当中。

　　据了解，自2009年后，中国页岩气勘探开发加速。2011年底，国土资源部批准页岩气成为独立矿种，意味着其勘探开发就不再受油气专营权的约束。2012年3月，我国第一个页岩气发展规划——页岩气“十二五”规划出台。规划提出，到2015年基本完成全国页岩气资源潜力调查与评价，探明页岩气地质储量1万亿立方米，可采储量2000亿立方米，年产量65亿立方米。

　　天然气是清洁能源，中国是一个富煤缺油少气的国家，常规天然气储量较少。相关数据显示，我国常规天然气探明剩余可采储量3万亿立方米，天然气人均剩余可采储量仅为世界平均水平的7.1%。但据美国能源署初步估算，中国页岩气可采资源量世界第一，达到36万亿立方米。而国土资源部去年对外公布的数据是，中国页岩气可采资源量大约25万亿立方米。

　　如果我国页岩气尽快形成工业化开采规模，在很大程度上能化解或者局部缓解我国天然气供应不足，避免对外依存度日益过快增长。同时，这也符合全球经济低碳环保的要求。

　　能源结构生变煤炭或迎最大挑战

　　页岩气一旦形成产能，中国煤炭所受影响可能是全球最大的。另外，煤化工经济也将受冲击

　　受页岩气冲击，美国煤炭股一年来熊态毕露，严重跑输指数。安信证券研究报告显示，截至今年4月美国煤炭股一年来最差的为Arch Coal，跑输指数75个点，相对坚挺的AngloAmerica也跑输31个点。

　　中国富煤缺油少气。2011年，中国煤炭消费占一次能源比例67%左右，是全球煤炭消费最多的国家。从美国经验来看，中国页岩气和全球页岩气一旦形成产能，中国煤炭所受影响可能是全球最大的，虽然这需要十年甚至更长的时间。

　　首先，煤炭需求量面临下降。中国页岩气产能释放后，中国煤炭消费量增幅可能下降，同时，海外页岩气对全球煤炭替代作用会显现。作为煤炭消费大国，中国已经形成了煤炭生产、运输、港口装卸以及贸易、加工等一系列产业链。山西、陕西榆林、内蒙古鄂尔多斯等省市已经形成了以煤为依托的经济大省(市)。因此，煤炭产业链和煤炭城，就成为对页岩气最敏感的区域或产业。中国煤炭运销协会一人士认为，页岩气发展成熟会对现有煤炭行业、煤炭城市形成很大冲击。

　　不过，目前绝大部分煤企似乎对此并不敏感。中国第二次页岩气招标意向报名的70多家企业中，只有神华、中煤和广汇股份等少数煤企参与，倒是五大电力央企和一些地方电企积极报名。

　　其次，对煤价形成打压。煤炭贸易专家黄腾很纳闷，为什么今年做煤炭价格预测老是不准。后来，他从美国“页岩气革命”中找到了答案。“美国大量煤炭出口影响了国际煤价。”

　　美国是第二大煤炭生产国，产量约10亿吨。美国电厂以气代煤导致2012 年以来美国煤炭需求加剧下滑，库存创8年来新高。根据美国能源局预测，2012年电力行业煤耗较2011年将下降1.33亿吨，幅度为14.3%。

　　出口成为美国煤炭企业的诉求。2011年，美国煤炭出口量为1.07亿短吨，占全球煤炭贸易量的份额约为8.8%。安信证券煤炭分析师杨立宏认为，美国加大煤炭出口，足以引起国际煤价下跌。

　　2011年1月，澳大利亚BJ动力煤价格周指数在为134美元/吨，后一路下跌至上周的接近90美元，跌幅逾30%。

　　另外，煤化工经济将受冲击。由于国际原油价格不断高企，2003年以来，中国企业兴起煤化工投资热，煤制醇醚、电石法PVC、煤制油项目、煤制烯烃和煤制天然气项目成了香饽饽。有煤化工界的人士测算，当国际原油价格高于每桶五六十美元时，煤制油和煤制烯烃项目才会显现经济性。如果页岩气在全球形成产能后拉低了原油价格，煤化工经济性优势将失去。此外，天然气化工同样挤占煤化工市场，就如美国目前天然气化工挤掉石油化工一样。

　　国土资源部油气战略研究中心研究员潘继平认为，中国能源结构与美国不同，煤炭所占地位更加举足轻重。从战略意义上，页岩气在中国开发程度如何，不仅仅单纯是一个经济性比对的问题，更是国家能源战略、低碳战略和产业安全的问题。